Eurodolar – spokojnie

Przeczytaj także: Odczyt Ifo poprawi nastroje na europejskich rynkach akcji?

Dziś w nocy konsolidacja była kontynuowana. Rano doszło do niewielkiego wybicia w górę. Lokalny szczyt osiągnięty został na poziomie 1.3700 USD. Obecnie euro jest notowane po 1.3696 USD.

Dziś w kalendarzu: 00:50 (Japonia) - Bilans handlu zagranicznego (JPY), grudzień (-1302,1 mld, prognoza -1222 mld, poprzednio -1292,9 mld), Eksport (r/r), grudzień (15,3%, prognoza 17,8%, poprzednio +18,4%), Import (24,7%, prognoza 26,1%, poprzednio +21,1%), Protokół z posiedzenia BoJ, grudzień, 09:00 (Polska) - Wskaźnik Wyprzedzający Koniunktury wg BIEC (poprzednio 151,9pkt.), 10:00 (Niemcy) - Indeks instytutu Ifo, styczeń (prognoza 110, poprzednio 109,5), 13:00 (Strefa Euro) - Wystąpienie publiczne wiceszefa ECB (Vítor Constâncio), 14:58 (USA) - Indeks PMI dla usług, wst., styczeń (poprzednio 55,7), 16:00 (USA) - Sprzedaż nowych domów, grudzień (prognoza 457 tys., poprzednio 464 tys.), 19:00 (Niemcy) - Wystąpienie publiczne szefa Bundesbanku (Jens Weidmann).

PROGNOZA: Po piątkowym spadku do 1.3670 USD weszliśmy w korektę. Dziś możliwe jest korekcyjne odbicie. Nie powinno dojść do trwałego przełamania szczytu z piątku (1.3738 USD). W dalszej perspektywie oczekuję na kolejny ruch w dół. Decydujący będzie środowy komunikat FED. Sądzę, że kilkusesyjne odbicie jest korekcyjne (wykres 1) i czeka nas ruch w dół.

PROGNOZA (długi termin): Spadki z grudniowego szczytu mogą być elementem korekty jaka się zaczęła z październikowego szczytu. Może ona przyjąć postać korekty A-B-C (wykres 2). Nieudana próba przebicia wsparcia w rejonie 1.3380 USD skutkować będzie możliwością powrotu na szczyty z 2013 roku. W dalszej perspektywie wciąż możliwy jest scenariusz w którym wzrosty osiągną rejon nawet 1.44 USD.

USD/PLN W piątek kurs dolara wzrósł do poziomu 3.0848 PLN, zamknięcie po 3.0607 PLN (wykres 3). Piątkowa presja na osłabienie złotego była dobrze widoczna na parze EUR/PLN. Dzienne maksimum wypadło na poziomie aż 4.2237 PLN, zamknięcie poniżej silnego oporu (4.20 PLN) na poziomie 4.1885 PLN. Dziś od rana kurs dolara rośnie. Lokalne maksimum wypadło na poziomie 3.0790 PLN. Obecnie dolar jest notowany po 3.0775 PLN. PROGNOZA: W ciągu najbliższych dni oczekuję na przełamanie oporu w rejonie 3.08 PLN (wykres 3). To otworzyłoby drogę do bariery w okolicy 3.13 PLN oraz na jesienny szczyt (3.15 PLN).

Kontrakty CFD na złoto W czwartek doszło do silnego wzrostu do poziomu 1265.30 USD. W piątek szczyt wypadł na poziomie 1272.50 USD. Po południu doszło do spadków. Zamknięcie po 1269.80 USD. Dziś w nocy osiągnięty został, kolejny szczyt na poziomie 1279.20 USD. Potem doszło do spadku, obecnie kontrakty są notowane po 1269.70 USD. PROGNOZA: Dziś oczekuję na spadki. Potem możliwy powrót w rejon poniedziałkowego szczytu. Próba przełamania kluczowego oporu w rejonie 1270 USD (przełamanie gdy dzienny korpus świecy zamknie się powyżej 1270 USD) nie powinna się udać w efekcie oczekuję na zainicjowanie kolejnej fali spadków (wykres 4). Odbicie z grudniowego dna powinno być korekcyjne (FALA 4). Przed nami byłby kolejny ruch w dół w ramach FALI 5 z nowymi dnami (prawdopodobieństwo tego scenariusza oceniam na 80%).

Kontrakty CFD na ropę W czwartek osiągnięty został szczyt na poziomie 97.83 USD. Pod koniec dnia doszło do niewielkich spadków. W piątek doszło do nieudanej próby pokonania czwartkowego szczytu. W efekcie zrealizowana została krótkoterminowa formacja podwójnego szczytu. Dzienne minimum wypadło na poziomie 96.29 USD, zamknięcie po 96.89 USD. Obecnie kontrakty są notowane po 96.80 USD (wykres 5).

PROGNOZA: W krótkim terminie możliwe korekcyjne cofnięcie. Potem atak na czwartkowy szczyt. W dalszej perspektywie poważniejszy ruch w dół.

CIEKAWY INSTRUMENT

GBP/JPY Z sierpniowego dna widoczna jest duża 3-falowa struktura. Ostatnie 3 tygodnie przyniosły korektę w ramach fali płaskiej (wykres 6).

PROGNOZA: Nieudana próba przełamania dna fali A powinna skutkować powrotem na styczniowy szczyt (174.80 JPY), w dalszej perspektywie po przełamaniu tego oporu czekają nas wzrosty w ramach fali piątej. Zasięg można szacować na 180 JPY.

Wszystkie opinie i prognozy przedstawione w niniejszym opracowaniu są jedynie wyrazem opinii autorów w dniu publikacji.