Wyniki TFI i funduszy inwestycyjnych I-VI 2014

Przeczytaj także: Wyniki TFI i funduszy inwestycyjnych 2013

Przychody z lokat funduszy inwestycyjnych w I półroczu 2014 r. wyniosły 4 905,8 mln zł (o 1,6% mniej niż przed rokiem). Główną ich pozycją były dywidendy i inne udziały w zyskach, które osiągnęły wartość 2 441,4 mln zł (wzrost o 11,3%) i stanowiły 49,8% przychodów z lokat. Przychody odsetkowe wyniosły 1 887,8 mln zł (spadek o 12,8%). Koszty funduszy inwestycyjnych zmniejszyły się w analizowanym okresie do 1 975,9 mln zł (o 4,2%). Wynagrodzenia dla towarzystw zarządzających funduszami wyniosły 1 271,9 mln zł (wzrost o 11,2%). Koszty netto funduszy inwestycyjnych, po uwzględnieniu kosztów pokrywanych przez towarzystwo, wyniosły 1 968,0 mln zł i były niższe o 4,2% niż rok wcześniej. W I półroczu 2014 r. fundusze inwestycyjne wykazały dodatni wynik z operacji w kwocie 3 287,7 mln zł. Odnotowano zysk z tytułu wyceny lokat w wysokości 987,9 mln zł (przed rokiem strata w kwocie 1 190,2 mln zł), oraz stratę z tytułu zbytych lokat, która wyniosła 637,9 mln zł.

W końcu czerwca 2014 r., aktywa zamkniętych funduszy inwestycyjnych aktywów niepublicznych private equity wyniosły 76 342,7 mln zł (o 42,6% więcej w stosunku do czerwca 2013 r.). Stanowiły one 82,8% aktywów wszystkich funduszy inwestycyjnych zamkniętych.

Należności tych funduszy osiągnęły poziom 8 630,1 mln zł i wzrosły o 29,2%. Zobowiązania funduszy private equity zwiększyły się do kwoty 4 139,8 mln zł (o 14,4%). Na koniec czerwca 2014 r. aktywa netto funduszy aktywów niepublicznych wyniosły 72 202,8 mln zł. Lokaty tych funduszy osiągnęły wartość 65 720,7 mln zł (wzrost o 48,7% w stosunku do czerwca 2013 r.). W portfelu inwestycyjnym tego typu funduszy akcje o wartości 42 350,5 mln zł stanowiły największy udział (64,4%). W rachunku wyniku z operacji funduszy private equity odnotowano wzrost przychodów z lokat do wartości 2 433,7 mln zł (o 13,9%). Fundusze zamknięte aktywów niepublicznych wykazały dodatni wynik z operacji w kwocie 1 330,4 mln zł. Spadek wyniku o 48,2% w porównaniu do I półrocza 2013 r. był spowodowany stratą z tytułu zbycia lokat w kwocie 1 858,9 mln zł.

W końcu czerwca 2014 r. działało 56 towarzystw funduszy inwestycyjnych (TFI). Aktywa towarzystw funduszy inwestycyjnych wyniosły 1 425,0 mln zł (o 17,3% więcej niż w końcu czerwca 2013 r.), w tym aktywa obrotowe osiągnęły 1 240,4 mln zł i stanowiły 87,0% aktywów ogółem. Aktywa obrotowe składały się głównie z finansowych inwestycji krótkoterminowych, które zwiększyły się do kwoty 912,4 mln zł (o 20,4%). W strukturze aktywów finansowych największy udział miały środki pieniężne i inne aktywa pieniężne (75,8%). W pasywach towarzystw funduszy inwestycyjnych kapitały własne wyniosły 1 043,0 mln zł (wzrost o 18,5% w stosunku do czerwca 2013 r.) i miały największy udział (73,2%). Kapitał zakładowy zwiększył się do kwoty 392,9 mln zł (o 11,9%). Wartość kapitału zagranicznego w kapitale zakładowym TFI zwiększyła się do 91,1 mln zł (udział inwestorów zagranicznych zwiększył się o 4,7 pkt. proc. do 23,2%). Zwiększyły się zobowiązania i rezerwy na zobowiązania do 382,1 mln zł (o 14,3%).

W I półroczu 2014 r. przychody z działalności operacyjnej towarzystw funduszy inwestycyjnych wyniosły 1 289,9 mln zł (o 13,1% więcej niż przed rokiem). Wynagrodzenia za zarządzanie zwiększyły się do kwoty 1 226,5 mln zł. Koszty działalności operacyjnej TFI wzrosły do 1 029,3 mln zł (o 10,6%). W strukturze kosztów największy udział (56,8%) miały usługi obce.

Wynik finansowy brutto TFI w I półroczu 2014 r. wyniósł 274,4 mln zł i był wyższy o 24,7% w stosunku do analogicznego okresu roku poprzedniego.

Na wynik finansowy netto w wysokości 223,2 mln zł złożyły się zyski 46 towarzystw funduszy inwestycyjnych o łącznej wartości 232,9 mln zł i straty 10 towarzystw funduszy inwestycyjnych w łącznej kwocie 9,6 mln zł.