Ropa - silne odbicie

Przeczytaj także: Cisza przed burzą na rynkach finansowych w końcówce tygodnia

Dziś w kalendarzu:
1:30 (Australia) - Nowe domy oddane do użytku (m/m) grudzień (-3,3%, prognoza -5,0%, poprzednio 7,7%),
04:30 (Australia) - Decyzja RBA ws. stóp procentowych luty (2,25%, prognoza 2,5%, poprzednio 2,5%),
06:30 (Indie) - Decyzja ws. stóp procentowych luty (7,75%, prognoza 7,75%, poprzednio 7,75%),
08:00 (Szwajcaria) - Bilans handlu zagranicznego (CHF) grudzień (1,515 mld, prognoza 2,2 mld, poprzednio 3,795 mld),
16:00 (USA) - Zamówienia na dobra bez środków trans., fin. (m/m) grudzień (prognoza -0,8%, poprzednio -1,3%), Zamówienia na dobra trwałego użytku (prognoza -3,4%, poprzednio -2,1%), Zamówienia w przemyśle (m/m) grudzień (prognoza -0,1%, poprzednio -0,7%),
22:40 (USA) - Tygodniowa zmiana zapasów ropy wg API (poprzednio 12,7 mln brk),
22:45 (Nowa Zelandia) - Indeks kosztów zatrudnienia (k/k) IV kw. (prognoza 0,5%, poprzednio 0,5%), Stopa bezrobocia IV kw. (prognoza 5,3%, poprzednio 5,4%), Zmiana zatrudnienia (k/k) IV kw. (prognoza 0,8%, poprzednio 0,8%), 23:30 (Australia) - Indeks PSI dla usług styczeń (poprzednio 47,5).

PROGNOZA: Sytuacja w kilkusesyjnej perspektywie pozostaje nadal bez zmian. Sądzę, że odbicie z czwartkowego dna jest korekcyjne. Przełamanie wsparcia w rejonie 1.1261 USD wygeneruje sygnał do powrotu na styczniowe dno (1.11 USD) i nieco niżej w ramach fali dziewiątej. Target szacuję na 1.09-1.10 USD (wykres 1). Po zakończeniu spadków ze szczytu z połowy grudnia można oczekiwać trwalszego 2-3 tygodniowego odbicia.

GBP/USD
W poniedziałek kurs funta spadł do 1.5005 USD, po południu nastąpiło odbicie, zamknięcie po 1.5024 USD. Dziś rano funt spadł do 1.4988 USD, przed południem nastąpiło duże odbicie do 1.5060 USD, obecnie funt jest notowany blisko szczytu (wykres 2).

PROGNOZA: W ciągu kilku sesji czeka nas powrót na styczniowe dno w rejonie 1.4950 USD i jego niewielkie przekroczenie. W dalszej perspektywie możliwe jest trwalsze odreagowanie blisko miesięcznych spadków.

EUR/CHF
W poniedziałek rano kurs wzrósł do poziomu 1.0587 CHF, potem nastąpiła realizacja zysków, zamkniecie po 1.0516 CHF. Dziś rano kurs euro spadł do 1.0461 CHF, obecnie euro jest notowane po 1.0504 CHF (wykres 3).

PROGNOZA: Silna bariera znajduje się w okolicy 1.0530-1.0587 CHF. Próba trwałego przebicia tego oporu nie powinna się udać. W dalszej wielosesyjnej perspektywie możliwy powrót do wsparcia w postaci dna z 2011 roku (1.01 CHF). W dłuższej perspektywie oczekuję na kolejne trwalsze odbicie.

USD/PLN
W poniedziałek rano doszło do spadku do 3.6725 PLN, w ciągu dnia nastąpiło odbicie, zamknięcie po 3.6922 PLN. Dziś rano kurs dolara spadł do poziomu 3.6770 PLN, obecnie dolar jest notowany blisko dna (wykres 4).

PROGNOZA: W kilkusesyjnej perspektywie wciąż istnieje ryzyko wyjścia na nowy szczyt i atak na silny opór w rejonie 3.80 PLN. W dalszym terminie oczekuję na przesilenie i odreagowanie wzrostów z grudniowego dna. Wsparcie znajduje się w okolicy 3.65 PLN oraz 3.59 PLN.

CHF/PLN
W poniedziałek kurs franka spadł do kolejnego dna na poziomie 3.9364 PLN, w ciągu dnia nastąpiło niewielkie odbicie, zamkniecie po 3.9795 PLN. Dziś rano kurs franka wzrósł do 4.0020 PLN, obecnie frank jest notowany po 3.9730 PLN (wykres 5).

PROGNOZA: Spadki ze szczytu w okolicy 4.42 PLN mają 5-falową strukturę i zasięg blisko 50 groszy. To bardzo dużo. W kilkusesyjnej perspektywie oczekuję na korekcyjne odbicie. Może ono znieść falę spadkową o 38-50%, co dawałoby ruch o zasięgu 20-25 groszy. W dłuższym terminie oczekuję na kolejny wielosesyjny ruch w dół. Silne długoterminowe wsparcie znajduje się w okolicy 3.70 PLN.

Złoto W piątek doszło do silnego odbicia do 1284.46 USD, wczoraj kurs spadł do 1266.35 USD, dziś kurs złota ponownie wzrósł, obecnie kontrakty są notowane po 1280 USD (wykres 6).

PROGNOZA: W krótkim terminie możliwy jeszcze jeden ruch do góry. W dalszej perspektywie oczekuję na kolejny ruch w dół (umocnienie dolara). W dłuższym terminie gdy rozpocznie się trwalsze odbicie na eurodolarze możliwy jest mocniejszy ruch w górę i powrót na styczniowy szczyt (1306 USD).

Ropa Po piątkowym silnym wzroście, w poniedziałek osiągnięte zostało kolejne maksimum na poziomie 50.08 USD, we wtorek ceny ropy wzrosły do 51.52 USD, obecnie ropa jest notowana po 51.30 USD (wykres 7).

PROGNOZA: W krótkim kilkugodzinnym terminie możliwe jest przesilenie, które zakończy wzrosty z czwartkowego dna. Potem oczekuję na kilkusesyjną przecenę. Jeśli pojawi się tylko korekcyjna spadkowa trójka to w dalszej perspektywie możliwy jest kolejny silny ruch w górę (target 54-55 USD). Po zakończeniu wielosesyjnej korekty oczekuję na dalsze spadki (target 40 USD).

Wszystkie opinie i prognozy przedstawione w niniejszym opracowaniu są jedynie wyrazem opinii autorów w dniu publikacji.