Sprzedaż obligacji skarbowych XII 2008

Przeczytaj także: Sprzedaż obligacji skarbowych XI 2008

Wzrost sprzedaży papierów dziesięcioletnich W grudniu 2008 r. nabywców znalazły papiery dziesięcioletnie EDO1218 o wartości nominalnej 81,4 mln zł. Ich oprocentowanie jest najwyższe spośród wszystkich papierów detalicznych proponowanych przez Ministerstwo Finansów. W ten sposób resort premiuje długi okres oszczędzania. W grudniu wynosiło ono 7,5 proc. w pierwszym, rocznym okresie odsetkowym. Odsetki, jakie przynoszą papiery dziesięcioletnie, są co rok kapitalizowane, co dodatkowo zwiększa ich zyskowność. Wypłata odsetek odbywa się wraz z wykupem po 10 latach. Oprocentowanie zmienia się co rok i zależy od stopy inflacji, powiększonej o marżę 2,75 proc.

Możliwe jest wycofanie się z inwestycji, wtedy kwota należnych odsetek pomniejszana jest o 1 zł od każdej sztuki posiadanej obligacji (podobny mechanizm przewidziano w przypadku papierów dwu- i czteroletnich).

„Dziesięciolatki” można nabywać również w ramach Indywidualnego Konta Emerytalnego i korzystać dzięki temu z przysługującej ulgi podatkowej. W 2008 r. limit wpłat na IKE, ustalony przez Ministerstwo Pracy i Polityki Społecznej, wynosił 4055,12 zł. W ramach programu można więc było kupić 40 obligacji EDO, które są zwolnione z podatku od zysków kapitałowych.

Ministerstwo Finansów spodziewa się, że w 2009 r. zainteresowanie „dziesięciolatkami” wzrośnie. Resort pracy zwiększył bowiem ponad dwukrotnie limit wpłat na IKE – do 9579 zł. To oznacza, że w tym roku można będzie kupić 95 obligacji EDO, które, jeżeli zatrzymamy aż do terminu wykupu, będą zwolnione z podatku od odsetek.