d...@n...pl napisał(a):
> Zastanawiam się nad kredytem hipotecznym we frankach szwajcarskich.
>
> za:
> - niższe raty, a co za tym idzie mniejszy koszt kredytu
>
> przeciw:
> - rekordowo mocna złotówka - zastanawiam się kiedy trend się odwróci, bo
> wtedy może być kiepsko, chociaż frank musiałby podrożeć o ponad 10%, żeby
> raty w CHF przewyższyły raty w PLN.
>
> Jak myślicie co wybrać?

Jak się przekonać, do jakich kursów musiałoby dojść żeby nam w
ogóle stracić, czy w ogóle istnieje ryzyko kursowe?
Jaki jest potrzebny kurs żeby w ogóle stracić?
W jaki prosty sposób sami możemy porównać kredyt walutowy we
frankach szwajcarskich do kredytu złotowego.

Zacznijmy od analizy w kosztach kredyty hipoteczne we frankach
szwajcarskich do kredytów złotowych od 2001 roku:

Rok 2001 i 2002

W roku 2001 i 2002 był do wyboru kredyt hipoteczny w CHF o
oprocentowane nominalnym 4,37%, a złotówkowy o oprocentowaniu
nominalnym 15% w skali roku.

Np. kredyt wysokości 100 tys. zł na 20 lat.
W kredycie złotowym, przy oprocentowaniu 15 proc.(tabela1b), rata
wyniosła 1 316,79zł. Przy kredycie we frankach szwajcarskich (CHF) i
oprocentowaniu 4,37 proc..(tabela1a) rata wyniosła- 625,65 zł
(247,48 CHF kwota raty razy 2,5281 zł - jest to kurs ze stycznia 2001
roku).

Następnie wyliczamy, jaki średni kurs Franka jest potrzebny do tego,
by koszt kredytu w tej walucie zrównał się z kosztem kredytu w
złotych.
W tym celu ratę w złotych - 1316,79 zł - dzielimy przez ratę we
frankach - 247,48 CHF (625,65 zł).
Z tego wynika, że CHF musiałby zdrożeć z dnia na dzień średnio na
kurs 5,3208zł.
Czyli od kursu uruchomienia do kursu sprzedaży 1 Frank Szwajcarski
musiałby zdrożeć o 2,7927 zł, żeby kredyt we frankach stał się
tak samo drogi jak w PLN przy 20 latach kredytowania.
Tak, więc z chwilą zaciągnięcia kredytu wiemy, jakie kursy są nam
potrzebne żeby ten kredyt nam się przestał opłacać.

Analiza kursu franka i stóp procentowych oferowanych kredytów w CHF i
PLN od 2001 roku do dziś w wybranych Bankach

W 2001 r.- 2002 r. Porównując kredyt 15% PLN do 4,37% w CHF o tyle
musiała zdrożeć średnio nasza waluta od kursu uruchomienia:

Za ciągając taki kredyt np. na 20 lat mając do wyboru kredyt w PLN
15%, a 4,37% w CHF od kursu uruchomienia 2,5 zł za 1 CHF kurs
musiałby wzrosnąć, o 2,7927 czyli 1 CHF musiałby kosztować 5,2927
zł.
Jak by do takiego kursu doszło kredyty w PLN były by na?100%

2003 roku
Za ciągając taki kredyt np. na 20 lat mając do wyboru kredyt w PLN
10%, a 3,98% w CHF od kursu uruchomienia 2,8 zł za 1 CHF kurs
musiałby wzrosnąć, o 2,2916 czyli 1 CHF musiałby kosztować 5,0916
zł.
Jak by do takiego kursu doszło kredyty w PLN były by na 100% i
niebyła by obniżek stóp procentowych?

2004 roku
Za ciągając taki kredyt np. na 20 lat mając do wyboru kredyt w PLN
9,15 a 3,74% w CHF od kursu uruchomienia 3 zł za 1 CHF kurs musiałby
wzrosnąć, o 1,8803 czyli 1 CHF musiałby kosztować 4,8803 zł.
Jak by ten kurs 3 zł za 1 CHF się utrzymał się do dziś i nie było
by obniżek stóp procentowych kredytów w PLN?

2005r?
Za ciągając taki kredyt np. na 20 lat mając do wyboru kredyt w PLN
8,72 a 3,66% w CHF od kursu uruchomienia 2,6 zł za 1 CHF kurs
musiałby wzrosnąć, o 1,5870 czyli 1 CHF musiałby kosztować 4,187
zł.

2006-
Za ciągając taki kredyt np. na 20 lat mając do wyboru kredyt w PLN
5,72% a 3,06% w CHF od kursu uruchomienia 2,45 zł za 1 CHF (kurs z
1998 roku)kurs musiałby wzrosnąć, o 0,6272 czyli 1 CHF musiałby
kosztować 3,0772 zł.
jak by doszło do kursu 3,0772 za 1 CHF, to wtedy za 1 Euro będziemy
płacić 4,6158 zł?.
To Polska nie spełniała wy wymogów do strefy EURO i groziłyby nam
wy6sokie podwyższki stóp procentowych kredytów w PLN

Zakładam, że kurs przy wymianie może się kształtować w granicach
3 zł za 1 Euro, czyli za 1 Frank Szwajcarskiego będziemy płacić 2
zł.
Biorąc pod uwagę kursy Euro z 2001 to kurs powinien się
kształtować w tych granicach

Sugerowanie nagłego spadku wartości złotego jest można powiedzieć
że jest sprzeczne z wymogami, jakie musimy spełnić przed wymiana
naszej waluty na EURO.

Michał Asman